rss

Профиль компании

Финансовые компании

Блог компании Иволга Капитал | Получение статуса квалифицированного инвестора: памятка

Получение статуса квалифицированного инвестора: памятка


Что дает статус квалифицированного инвестора

Ряд инструментов на бирже доступны только для квалифицированных инвесторов, а именно:

— инвестиционные паи ЗПИФов следующих категорий: хедж-фондов, особо рискованных (венчурных) инвестиций, кредитных, прямых инвестиций и долгосрочных прямых инвестиций

— ценные бумаги, предназначенные в соответствии с эмиссионными документами для квалифицированных инвесторов

— иностранные ценные бумаги, не имеющие листинга на российских биржах

— с 2021 года и до введения тестирования для неквалифицированных инвесторов — структурные ноты и продукты, а также облигации с высоким уровнем риска (предположительно, с рейтингом BBB+ и ниже). Это произойдет с момента, когда внесенные в декабре изменения в закон со стороны Центробанка вступят в силу, и ЦБ примет соответствующие уточняющие положения

Что же касается производных финансовых инструментов, то торговля по ним доступна всем категориям инвесторов, однако законом предоставлено право бирже и брокеру в общем порядке ограничивать проведение определенных операций с ПФИ.


Требования к получению статуса квалифицированного инвестора

Для того, чтобы получить статус квалифицированного инвестора нужно соответствовать одному из следующих критериев

1) Критерии опыта работы с ценными бумагами

Совершение сделок с финансовыми инструментами за последние 4 квартала, выполняя  одновременно следующие критерии

— с периодичностью в среднем не реже 10 раз/квартал, но не реже 1 раза/месяц

— на сумму не менее 6 млн. руб.

2) Критерий опыта работы на рынке ценных бумаг

Опыт работы в организации из сферы ценных бумаг и ПФИ: если организация является квалифицированным инвестором, то не менее 2 лет. Если она таковой не является -, то не менее 3 лет.

В этом критерии учитывается опыт работы в течение 5 лет до даты подачи заявления. Опытом работы признается деятельность, непосредственно связанная с совершением операций с финансовыми инструментами (принятие решений и рекомендации о совершении сделок, а также контроль над совершением операций, анализ финансового рынка и управление рисками)

 3) Имущественные критерии

Размер имущества: не менее 6 млн. руб. на день проведения соответствующего расчета

Под имуществом в данном случае понимаются: денежные средства и начисленные проценты в кредитных организациях, финансовые инструменты, финансовые инструменты в ДУ, обезличенные металлические счета

Наличие активов и/или обязательств из договоров по ПФИ: стоимостью не менее 6 млн. руб.

4) Образовательные критерии

Наличие соответствующего образования или обладание квалификационным аттестатом

Под такими документами понимаются:

— аттестат о высшем 
экономическом образовании (экономический диплом определенных в списке ЦБ вузов, если он получен в то время, когда ВУЗ проводил аттестацию граждан в сфере профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг)

— аттестат ФСФР любой серии

— квалификационный аттестат аудитора

— квалификационный аттестат страхового актуария,

— международные квалификации CFA, CHA и FRM


Как происходит присвоение статуса квалифицированного инвестора

Шаг 1: Инвестор обращается к брокеру с соответствующей просьбой и предоставляет два документа:

— Заявление с просьбой о присвоении статуса квалифицированного инвестора

— Документы, подтверждающие соответствие одному из вышеуказанных критериев (достаточно одного документа из списка ниже)

В случае имущественных критериев – выписки со счета кредитной организации, счета депо (Реестра владельцев ИЦБ), отчета деятельности управляющего по управлению финансовыми инструментами.

В случае критериев, связанных с совершением сделок – отчетов брокера о совершенных сделках, оригинала/копии документов, подтверждающих совершение сделок с ценными бумагами

В случае критериев «опыта» — копии трудовой книжки либо трудового договора. Также, если организация не являлась квалифицированным инвестором, документы, подтверждающие факт совершения ей сделок на рынке ценных бумаг.

В случае критерия образования – копии соответствующих документов

Шаг 2:  Брокер рассматривает заявление и проверяет документы – срок рассмотрения заявления, как правило, составляет около одной рабочей недели

Шаг 3: В случае положительного решения, физическое лицо вносится в Реестр квалифицированных инвесторов, к которому имеет доступ каждый брокер


Статус является единым для всех брокеров, зарегистрированных в РФ. То есть достаточно пройти эту процедуру в рамках одного финансового учреждения, чтобы считаться квалифицированным инвестором во всех.

Законом не установлен срок, на который присваивается статус квалифицированного инвестора физлицу, поэтому, по общему пониманию брокеров, считается, что такой статус — постоянный. Тем не менее, нельзя исключать и дальнейшего развития законодательства и определения этого срока.

Ответственность по обоснованности включения физического лица в Реестр несет на себя брокер, а правомочное лицо может в ряде случаев пересмотреть решение о присвоении статуса квалифицированного инвестора. В такой трактовке, предложения о «легком присвоении статуса квалинвестора» за деньги, несут в себе больше рисков для инвестора, чем гарантируют долговечность его статуса.

Подготовлено на основе материалов Московской Биржи

★37
Проще забить и перейти на другие площадки и инструменты.
avatar
Список вузов  эконм образование которых устраивает  безграмотных куриц в цб в студию… По ссылку не удаётся открыть…
avatar
igor12, а сколько куриц несли тясячами $ в Телетрейд и ПИФы Сбербанка. Оооо
😕
Николай Помещенко, что не так с ПИФами Сбербанка? Разве ПИФы Сбера и Телетрейд это инструменты одного качества?
avatar
Anatole, скажем так: в своих сегментах они пробили дно :)
igor12, https://cbr.ru/vfs/finmarkets/files/supervision/list_Accred_org.xlsx вот эксель с ними, в посте тоже поправили
Илья Григорьев, Если правильно понял из экон. вузов в мск только Плешка!?
Зато куча непонятных «саморегулируемых» компашек ?           Типа кто денег занёс нужным «товарищам»..)
avatar

Совершение сделок с финансовыми инструментами за последние 4 квартала, выполняя  одновременно следующие критерии

— с периодичностью в среднем не реже 10 раз/квартал, но не реже 1 раза/месяц

— на сумму не менее 6 млн. руб.

Вопрос: оборот в 6 млн. руб. за какой период? Фьючерсами можно погонять контракты?

avatar
Bessonov Pavel, Можно. По Si гоняйте, если время позволяет. Год надо.
avatar
Dr. Кризис, год считая с 1-го января? Или с любого месяца?
avatar
бред пит, С любого месяца. Вообще то 4 квартала. Лучше начинать с 1 января, 1 апреля, 1 июля, 1 октября. Тогда точно вопросов не будет. Если 10 тысяч на счету нет. А тысяч 5 всего, то гоняй фьюч на ВТБ он дешевый. В последний квартал можно накрутить Si на 6 миллионов. Но проще Si гонять. По стоимости у брокера одинаково. 50 коп. обычно за контракт. 
avatar
Dr. Кризис, а сумма считается по ГО или по полной стоимости фьючерса?
Скорее всего, по полной, но на всякий случай переспрашиваю.
avatar
V.V., По полной. 
avatar
Trendovik, спасибо за ответ.
И ещё один вопрос:

если продал на валютном рынке 1000$ и тут же купил или купил 1000$ и тут же продал — это считается, что оборот составил свыше 150 000 рублей?

Если считается, то за квартал при данном курсе надо примерно 40 раз купить ( продать ) 1000$, а потом 40 раз их же продать ( купить )?
avatar
V.V., Можно, но там комиссии выше. Лучше перевести часть долларов в рубли, тысяч на 10, чтобы на лот Si хватало и гонять его туда сюда по рынку :) Вы прошли краткий курс по подготовке «Квалифицированного идиота» :) Не шучу. Удивляюсь степени финансовой грамотности людей из ЦБ. Сам преподаватель финансов. Просто поражает! 
avatar
Trendovik, спасибо за объяснения.
avatar
Bessonov Pavel, оборот за 4 квартала суммарный. Во фьючах считается не сумма контракта, а то ГО, которое вы закладываете на сделку
Илья Григорьев, 
Во фьючах считается не сумма контракта, а то ГО, которое вы закладываете на сделку

а выше говорят, что полная стоимость контракта, а не ГО 
avatar
asfa, Полная стоимость контракта.
avatar
Совершение сделок с финансовыми инструментами за последние 4 квартала,
Торгую с 1992 года. В 2020 с апреля по сентябрь отдыхал. Обороты по 1-2 млн. в день на скальпе. Всё, я не квал, так как отдыхать по пол года нельзя как я понял.
Диванный аналитик-практик, Сейчас внучок получивший бабушкину квартиру в Москве стоимостью более 6 млн. руб. более квалифицированный чем ты! :))) Понятно, что бред. Но ЦБ считает как известный миллиардер Полонский — «Если у тебя на счету нет 6 млн. то можно идти в ж… попку»
avatar
Dr. Кризис, Но ЦБ считает как известный миллиардер Полонский — «Если у тебя на счету нет 6 млн. то можно идти в ж… попку»
Могли бы проще сделать. Выводишь прибыль- не квал. Постоянно довносишь и не выводиш- квал.
Диванный аналитик-практик, Да я тоже считаю это бредом, поэтому и стебусь!  Бред же! Фьюч год погонял в убыток- квал. На Тесле 600% сделал за 10 месяцев — не квал. Я вообще преподаватель финансов- не квал. И университет заканчивал по специализации «Финансы и кредит». Бред. Человек 28 лет на рынке и перерыв сделал 4 месяца- не квал. Бред.
avatar
Trendovik, как можно быть преподавателем финансов и не осилить даже уточнить элементарное, если уж это так волнует, прям до раздражения?
Разумеется, если хоть раз сделал указ.оборот (т.е. лишь в последний год, а не всегда), то и получаешь квала при желании и дальше можешь делать любые перерывы оставаясь квалом и не теряя статус.
Это я вам именно как квал и пишу.
avatar
Дмитрий, М-да. Чудной Вы человек… Тяжелый случай. Я вот как раз о  случаях, когда какой то дурак, нагоняв оборот в убыток становится квалом, а по нашему лудоман, а человек, торговавший в плюс 28 лет, сделавший перерыв в 4 месяца в последний год, не квал. Чел, получивший в наследство бабушкину однушку в Москве, загнавший ее, и засунувший деньги в топку фондового рынка — квал, а человек живущий с рынка, но с недостаточным депозитом — не квал. Надо смотреть доходность и анализировать степень ровности этой доходности, но уж никак не оборот. Я робота посажу на рынок со 100 млн. и просажу их за год и получу квала… Иногда лучше жевать, чем говорить! Я вот тоже по себе квал и что? Это что подтверждает критерий правильности условий получений квала? Громов, не помню имени, из Казани, вроде Денис, проиграл наследство жены в несколько миллионов за 3 дня, по капиталу тоже типа квал? И проиграл в 3 дня? Надо смотреть не год, и не капитал, и не оборот, а доходность и время на рынке, степень образования, неужто можно ровнять меня и какого нибудь студента? У нас вообще разный уровень. Как небо и земля. Я заканчивал университет по специальности финансы и кредит, сейчас преподаю финансы. Почему я должен был гонять оборот как лудоман год, чтобы квала получить? Если моя инвестиционная стратегия предполагает редкие сделки по покупке и продаже, главное, чтобы доходность была большая. Ну не лудоманю я, нет у меня такого. А пришлось год лудоманить, фьюч на Си туда сюда гонять. Сейчас по другим людям гоняю. Потому что на IPO они планируют выйти. Инвесторы они. Один тоже преподаватель финансов, АФХД и бухучета. 
avatar
Диванный аналитик-практик, Торгую с 1992 года. В 2020 с апреля по сентябрь отдыхал. Обороты по 1-2 млн. в день на скальпе.
Если торгуешь с 1992 обороты 1-2 млн в день. и еще нет 6 мио, то точно не квал, а человек с ранимым финансовым положением. Такого надо оберегать.
avatar
smit, Может он выводит все? И живет на это? Надо доходности смотреть. И не надо нас оберегать! ЦБ вводит систему страхования для трейдеров и инвесторов?! Нет?! Пусть идет лесом! По своим делам!
avatar
Ещё можно зарегистрироваться в дочке Фридом Финанс и пользоваться всеми инструментами, там квал не нужен.
avatar
У меня Альфа и всё случилось очень быстро:
В ЛК появилась кнопка «получить квала», нажал, и стал им.
Может из-за стажа, а может из-за объема торгов за год, хоть и депо небольшое
Николай Помещенко, должно быть, из-за обьема, у меня вот тоже Альфа, а кнопки нет(
avatar
Юлия, говорят, кнопка появляется, когда соотв требованиям. ☹️
Николай Помещенко, а где именно она там в лк появляется?
avatar
бред пит, вкладка «сведения о счёте».
Прям в центре экрана
А когда начнется тестирование, есть информация?
avatar
Юлия, с октября 2021 года. Плановая дата такая
Илья Григорьев, спасибо
avatar
Носорог, есть единый Реестр квалифицированных инвесторов. Но на практике некоторые брокеры просят перепройти эту процедуру. К сожалению, им это не запрещается
Андрей Хохрин, судя по всему (особенно в свете последних инициатив ЦБ), брокеры прекрасно понимают, что пчелы не должны быть против мёда, поэтому большинство ищут любые законные способы помочь получить квала. Хотя в самом начале чаще все же настаивали на выполнении критериев на их депо
avatar
Так иностранные акции, торгующиеся на СПБ, считаются прошедшими листинг на СПБ бирже?
avatar

теги блога Андрей Хохрин

....все тэги



UPDONW